In finance, contracts for differences (CFDs) – arrangements made in a futures contract whereby differences in settlement are made through cash payments, rather than by the delivery of physical goods or securities – are categorized as leveraged products. This means that with a small initial investment, there is potential for returns equivalent to that of the underlying market or asset. Instinctively, this would be an obvious investment for any trader. Unfortunately, margin trades can not only magnify profits but losses as well.
The apparent advantages of CFD trading often mask the associated risks. Types of risk that are often overlooked are counterparty risk, market risk, client money risk, and liquidity risk.
KEY TAKEAWAYS
- A contract for differences (CFD) allows a trader to exchange the difference in the value of a financial product between the time the contract opens and closes without owning the actual underlying security.
- CFDs are attractive to day traders who can use leverage to trade assets that are more costly to buy and sell.
- CFDs can be quite risky due to low industry regulation, potential lack of liquidity, and the need to maintain an adequate margin due to leveraged losses.
คำชี้แจง (Disclaimer) : เนื้อหาข้างต้นเป็นเพียงมุมมองของผู้เขียนแต่เพียงผู้เดียว และไม่ได้แสดงหรือสะท้อนถึงจุดยืนอย่างเป็นทางการของ Followme แต่อย่างใด Followme ไม่รับผิดชอบต่อความถูกต้อง ความครบถ้วน หรือความน่าเชื่อถือของข้อมูลที่ปรากฏ และจะไม่รับผิดชอบต่อการดำเนินการใด ๆ ที่เกิดขึ้นจากเนื้อหานั้น เว้นแต่จะมีการระบุไว้เป็นลายลักษณ์อักษรอย่างชัดเจน
